🗊Модуль 3. Транснациональные корпорации в современных международных экономических отношениях. Понятие финансово-промышленной гру

Модуль 3. Транснациональные корпорации в современных международных экономических отношениях. Понятие финансово-промышленной группы

Особенности ФПГ

Процесс формирования ФПГ проходит в развитых странах несколькими путями:

Регулирование деятельности ФПГ в развитых странах:

Практика создания ФПГ в России

Практика создания ФПГ в России

Модуль 3. Транснациональные корпорации в современных международных экономических отношениях Первое поколение ТНК. С конца XIX в. до первой мировой войны. Картели и синдикаты разрабатывали и добывали сырьевые ресурсы, перерабатывали в метрополиях. Второе поколение – в период между двумя мировыми войнами тресты занимались в основном производством оружия. Третье поколение – после 2-ой мировой войны и распада империй. Концерны и альянсы доминировали в научно -технических достижениях. Четвертое поколение – в 70-х – 90-х годах. Ускорение развития НТП и ВЭС с началом процесса глобализации, усиления слияний и поглощений. Пятое поколение – регионализация и глобализация. Раздувание деривативов и кризис. Корпоративный капитал становится транснациональным по мере слияния финансового и промышленного капитала.

Стратегии корпораций Внутриотраслевые: 1. Операционная деятельность, в т.ч. ценовая конкуренция, снижение себестоимости за счет эффекта масштаба, инновационная конкуренция, каналы сбыта и снабжения. 2. Позиционирования: по сегменту рынка, по группе потребителей, по доступу к рынку. Диверсификации: 1. связанная с развитием (освоение новых технологий); 2. по потребностям клиентов; 3. конгломератная (переход в новую область). Стратегии транснационализации

ТНК делятся на ресурсо-ищущих, затрато-ориентированных и рыночно-ищущих. Ресурсо-ищущие корпорации специализируются на переработке природных ресурсов и заинтересованы в размещении своих производственных мощностей в непосредственной близости от сырьевой базы. Страны Восточной Азии в начальный период реформ отличались от своих конкурентов по странам крупных растущих рынков (КРР) низкими затратами на заработную плату, поэтому они стали объектом интереса затратно-ориентированных инвесторов. Рыночно-ищущие инвесторы высококонкурентны. Они преследуют цель вытеснения конкурентов с существующих или новых рынков, укрепления своих позиций на них. Инвестиции, выполненные с этой целью, рассматриваются как стратегические. Несмотря на кризисы, на этих рынках защита стратегической позиции крупной компании преобладает над стремлением увеличить прибыль.

Транснационализация — это межгосударственная интеграция, реализуемая на уровне частных фирм. Организационное воплощение международные связи частных капиталов получили в деятельности транснациональных корпораций (ТНК). Транснационализация — это межгосударственная интеграция, реализуемая на уровне частных фирм. Организационное воплощение международные связи частных капиталов получили в деятельности транснациональных корпораций (ТНК).

Организационные структуры 1. Линейная (иерархическая). Практически не используются. 2. Линейно-функциональная. Иерархия с функциональными службами. 3. Дивизиональная. Подразделения ТНК работают почти как автономные компании. Маленькая головная компания взаимодействует с дочерними на уровне руководства. «3» часто совмещается со «2». 4. Функционально-дивизиональная. Группы взаимосвязанных дочерних по производственным или территориальным признакам. 5. Матричная. Использование инженеров, специалистов, ученых. Контроль и управление по отраслям и по функциональным службам. Временные коллективы для проекта. 6. Программно-целевая модель управления построена на «дереве целей», иерархия целей. Внутренняя фирма осуществляет координацию. Дочерние компании организованы в «5» и «6» случаях по: функциональному (производство, сбыт, НИОКР …), производственно-технологическому, функционально-производственному принципу.

Наибольшие объемы международных прямых инвестиций приходятся на долю международных корпораций, среди которых принято выделять: 1) транснациональные корпорации (ТНК) головная компания принадлежит капиталу одной страны, филиалы находятся во многих странах мира 2) многонациональные корпорации (МНК) головная компания принадлежит капиталу двух и более стран, филиалы расположены в разных странах

Движущие силы, превращающие крупную компанию в транснациональную Общий объем накопленных прямых иностранных инвестиций составляет 3,2 трлн. долл. последние годы они росли в 3 раза быстрее, чем внутренние инвестиции, хотя на их долю приходится всего 6% ежегодных инвестиций в промышленно развитых странах.

Статистика ООН насчитывает сегодня примерно 40 000 ТНК, значение которых в формировании современной мировой экономики является ключевым ТНК контролируют - до половины мирового промышленного производства - около 70% внешней торговли - общая сумма их иностранных инвестиций составляет около 2 трлн. долл. - 95% мировых патентов и лицензий

Согласно исследованию UNCTAD, глобальный приток ПИИ, составлявший в 2007 г. 2,1 трлн долл., в 2011 г. составит 1,3-1,5 трлн долл., в 2012 г. - 1,6-2 трлн долл. Основной движущей силой роста объема ПИИ UNCTAD называет резкое повышение трансграничных слияний и поглощений /СиП/, в то время как инвестиции в новое производство будут ограничены в объемах. Хотя ТНК продолжают испытывать сложности в краткосрочной перспективе, кризис не изменил структурно их планы на будущее и не столь губительно сказался на ПИИ, как этого боялись владельцы ТНК.

Международные корпорации стали формой экономической связи между странами базирования и принимающими странами, не зависимой от решения национальных законодательных и исполнительных органов, а подчиняющейся своим внутри- корпорационным интересам, что является причиной противоречий между ТНК, с одной стороны, и странами их базирования и принимающими странами — с другой. Пока не разработано каких-либо универсальных правил международного инвестирования ТНК. Однако переговоры, проводившиеся в рамках Комиссии ООН по ТНК под эгидой МВФ и ВБ, привели к определению некоторых общих правил международного инвестирования Главная идея этих правил — обеспечение максимальной свободы международного перемещения капитала, либерализация национальных рынков капитала

Российские ТНК На предкризисный период Россия вышла на 1-ое место среди стран с формирующимся рынком – 210 млрд. $. в 2007 г. по объему накопленных за рубежом ПИИ. В России свыше 100 ТНК. Их ПИИ в ЕС, США, СНГ и в оффшорных зонах. В топливно-энергетический, металлургический, химико-лесной комплексы. Есть ПИИ в транспорт, связь и т.д. Мотивы ПИИ. 1. Классические – закрепление на важных рынках сбыта и источниках сырья. Например, металлургические ТНК. 2. Бегство капитала, которое определяется: а) особенностью инвестиционного климата России; б) недостаточно легитимное происхождение капитала.